他认为，台湾要"脱古改新"，必须要分别处理台湾本身的问题，以及来自中华人民共和国的问题。他在1988年接任"总统"时，当时国家的背景是，台湾是"中国法统"的根据地，国民党政权是以威权方式进行统治。这种背景，包含了继承与创新的混乱、保守与开放的对立、台湾与中国(中华人民共和国)政治实体的矛盾，民主体制与威权体制的选择等严重的问题。主要问题在于使用一部不适合台湾现状的"中华民国宪法"。要解决这些问题，只有由"修宪"做起。他指出，六次"修宪"、完成不流血的"宁静革命"，"修宪"目标包括，终止"动员戡乱时期"、废除"动员戡乱时期临时条款"、中央民意代表全部由台湾人民选举、台湾人民直接选举"总统"等;不但打开民主大门并将"中华民国"推向"中华民国"在台湾"，再推进到"台湾"中华民国"新的地位。此时，长期追求具有台湾主体性的政权也已经成型，台湾已朝向摆脱"一个中国"，终止"中国法统"的道路向前迈进，打破"亚洲价值"的神话。
李登辉说，1991年宣布终止"动员戡乱时期"，停止国共内战，互相承认对方为政治实体，台湾有效统治台、彭、金、马地区，中国有效统治大陆地区。到了1999年，进一步明确宣示台湾与中国是"特殊的国与国关系"，将台湾与中国的关系，明确划出界线。可以这样说，超过半个世纪以来，台湾的麻烦都来自中国，台湾与中国关系如果能讲清楚，台湾就可以长治久安了。台湾民主改革的完成、新文化的建立，以及与中国关系的定位清楚，这就是由"托古改制"转移到"脱古改新"的过程，并以此来达成否定亚洲价值目标，建立"新时代台湾人"的新概念，也就是"一切价值的价值转换"的实现。
